'

Отчет за I квартал 2006 года

Понравилась презентация – покажи это...





Слайд 0

Отчет за I квартал 2006 года ОПИФ смешанных инвестиций «Метрополь Афина» Динамика показателей фонда за 3 за 6 за 12 за с момента Показатель 31.03.2006 месяца месяцев месяцев 2005 г. формирования Изменение стоимости пая + 29,52 % + 52,49 % + 76,62 % + 55,08 % + 111,08 % Стоимость пая (руб.) 211,04 Стоимость чистых активов (тыс. руб.) 200 922 _____________________________________________________________________________________________________ Инвестиционная стратегия Паи фонда «Метрополь Афина» показывают устойчивый рост стоимости пая, и стабильность в периоды спада на фондовом рынке. Инвестиционная стратегия фонда смешанных инвестиций «Метрополь Афина» направлена на обеспечение прироста инвестированных средств за счет оптимального сочетания долговых и долевых ценных бумаг, достижение «золотой середины» между доходностью и риском за счет вложения в различные типы активов. Сочетая характеристики фондов «Метрополь Золотое руно» и «Метрополь Зевс» фонд «Метрополь Афина» ориентирован на инвесторов, стремящихся получить доходность выше консервативных инструментов при умеренном уровне риска, готовых к долгосрочному инвестированию. Структура портфеля В первом квартале 2006 года в портфеле фонда произошли изменения, были сокращены позиции по акциям и часть средств фонда были размещены в облигации. Изменение структуры портфеля Показатель 31.03.2006 Изменение Количество видов акций в портфеле 9 - 1 Количество видов облигаций в портфеле 5 + 5 Доля акций 72,66 % - 23,28 % Доля облигаций 20,54 % + 20,54 % _______________________________________________


Слайд 1

Отчет за I квартал 2006 года Фонд «Метрополь Афина» - основные сведения _____________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________ Стратегия фонда умеренный риск / потенциальная доходность на среднем уровне Тип фонда Открытый Категория фонда Смешанных инвестиций Дата формирования 22.12.2003 Минимальная сумма инвестиций 10 000 рублей первичное приобретение инвестиционных паев, 3 000 рублей последующее приобретение Надбавка при приобретении 0,5 % если сумма приобретения инвестиционных паев до 1,5 млн., 0,25% если сумма до 3 млн. и 0,1%, если сумма свыше 3 млн. руб. Скидка при погашении 2% если срок владения инвестиционными паями меньше 3 месяцев; 1% если срок от 3 мес. до 1 года; 0,1% если срок свыше 1 года; 0% если срок свыше одного года и погашение через УК Обмен паев бесплатно Максимальный общий размер вознаграждений 3,6 % от среднегодовой стоимости чистых активов фонда для управляющей компании, специализированного депозитария и регистратора и аудитора фонда ______________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________ Фондовый рынок В целом, мы позитивно оцениваем ситуацию, которая сложилась сейчас на российском фондовом рынке. Мы считаем, что основной потенциал факторов, обусловивших коррекцию в начале марта, уже исчерпан, и рынок плавно переходит к фазе консолидации. Как только будет преодолен дефицит рублевой ликвидности, связанный с сезонным сокращением денежной массы, характерным для начала года, рынок может ожидать новый виток роста. В настоящий момент, сохраняется высокий интерес для входа на фондовый рынок. Рекомендуем нашим клиентам воспользоваться благоприятным моментом и увеличить вложения в фонды акций «Метрополь Золотое руно» и смешанных инвестиций «Метрополь Афина». Наша целевая оценка индекса РТС составляет 1800 пунктов до конца года. Экономика Экономическая конъюнктура как внутри страны, так и за ее пределами остается исключительно благоприятной для развития российских отраслей. Поступления от высоких экспортных пошлин продолжают наполнять российский бюджет и стабилизационный фонд, а золотовалютные резервы стабильно растут. За I квартал их увеличение составило почти 21 млрд. долларов США или 12%. В складывающихся благоприятных условиях предложение достаточно дешевых и доступных кредитных ресурсов дает дополнительный импульс к развитию не только отраслям, ориентированным на экспорт сырья, но и обрабатывающей промышленности, машиностроению. Управление рисками В рамках управления Фондом более приоритетным для компании является ограничение рыночных рисков, а не достижение показателей максимальной доходности. Инвестиционная декларация позволяет компенсировать риски вложений в акции за счет размещения части активов в долговые финансовые инструменты. УК «МЕТРОПОЛЬ» стремится обеспечить оптимальное сочетание показателей доходности и риска. Лицензия ФСФР России №21-000-1-00119 от 23.05.2003 г. Открытый паевой инвестиционный фонд смешанных инвестиций “Метрополь Афина” Правила зарегистрированы ФСФР России 12 ноября 2003 г. № 0149-70232611 Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в инвестиционные фонды. Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Правилами фонда предусмотрены надбавки к расчетной стоимости инвестиционного пая при их приобретении и скидки с расчетной стоимости инвестиционного пая при их погашении. Взимание надбавок и скидок уменьшит доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда. Коэффициент риск/доходность * Период Значение 3 мес. 0,55 6 мес. 0,60 12 мес. 0,56 _______________________________________ * По данным НП НЛУ (www.nlu.ru) Рыночные индикаторы изменение Индекс значение за 1 квартал DJIA 11 109,3 + 3,66 % NASDAQ 2 339,8 + 6,09 % S&P 1 294,8 + 3,73 % MSCI EM 734,2 + 27,72 % ММВБ 1 299,1 + 28,50 % РТС 1 434,2 + 27,49 % ________________________________________ Макроэкономические индикаторы изменение Индикатор значение за 1 квартал Курс Доллара 27,76 - 3,54 % Курс Евро 33,46 - 2,08 % Нефть ($/б) 64,94 + 10,31 Инфляция 5 % __________________________________ ООО «Управляющая компания «МЕТРОПОЛЬ» РФ, 119049, Москва, ул. Донская, 13, стр.1 Тел.: +7 (495) 741-7050 Факс.: +7 (495) 221-6750. http://am.metropol.ru e-mail: asset@metropol.ru


×

HTML:





Ссылка: