'

Как привлечь инвестиции

Понравилась презентация – покажи это...





Слайд 0

1 Как привлечь инвестиции Анатолий Аксаков, Заместитель председателя Комитета Государственной Думы по кредитным организациям и финансовым рынкам, Член Национального банковского совета 23 июня 2005 года


Слайд 1

2 Содержание Финансовая поддержка реального сектора – основа экономического роста Источники инвестиций: банки, фондовый рынок, пенсионные накопления Совершенствование финансового законодательства на современном этапе Создание системы кредитования малого бизнеса Банки развития – двигатель экономики Секьюритизация активов Кредитные бюро – контроль за рисками


Слайд 2

3 Структура финансирования основного капитала 2000 г. 2004 г.


Слайд 3

4 Структура финансирования оборотных средств 2000 г. 2004 г.


Слайд 4

5 Основные тенденции на инвестиционном рынке Ограниченность собственных средств Возрастание роли банковского кредита как инвестиционного ресурса (в три раза в период 2000-2004 гг.) Сокращение бюджетного финансирования Возникновение новых рыночных возможностей привлечения инвестиций: выпуск акций, облигаций и т.д.


Слайд 5

6 Перспективы развития банковской системы


Слайд 6

7 Роль фондового рынка в инвестиционном процессе


Слайд 7

8 Фондовый рынок: новый источник инвестиций


Слайд 8

9 Перспективы развития финансовой системы


Слайд 9

10 Пенсионные накопления Пенсионные накопления – источник долгосрочных инвестиций в реальный сектор экономики 2002-2011 гг. – период аккумулирования пенсионных накоплений 2012 г. – первые выплаты накопительной части трудовой пенсии Итоговый объем пенсионных накоплений 2002 г. – 33 млрд руб. 2004 г – 152 млрд руб. (95,77% - во Внешэкономбанке) 2012 г. – 2 трлн руб. (оценка ПФР)


Слайд 10

11 Задачи законодателя по развитию финансового рынка Укрепление связи финансового и реального секторов экономики Расширение числа инвестиционных финансовых инструментов Поиск комплексных решений в условиях усложнения финансовой системы


Слайд 11

12 Задачи законодателя-2 Финансовый рынок Стратегия развития финансового рынка Стратегия развития банковского сектора Долговая стратегия


Слайд 12

13 Совершенствование финансового законодательства Создание системы кредитования малого бизнеса Использование банков развития Новые способы финансирования – секьюритизация активов Снижение рисков и повышение прозрачности: бюро кредитных историй


Слайд 13

14 Текущее состояние малого бизнеса в России количество малых предприятий в России – 950 тыс. (конец 2004 г.) количество занятых – около 8,3 млн человек (17% всех наемных работников) количество индивидуальных предпринимателей – около 5,9 млн человек Доля МП в ВВП – 10-12% (2002-2003 гг.) Задача - рост числа МП в 5-7 раз к 2010г.


Слайд 14

15 Потребность малого бизнеса в финансировании (кредите) Оценочная потребность в кредите МСП – около $25-30 млрд. (оценка, 2004 г.) Потребность в кредите удовлетворена на 20-30% Оценочная потребность в микрокредите (до $1-3 тыс.) – около $1-3 млрд. долл. Потребность в микрокредите удовлетворяется на 5-7%,


Слайд 15

16 Многообразие финансовых организаций Кредитные организации, банки Некредитные организации Кредитные кооперативы Общества взаимного кредитования Частные и государственные некоммерческие фонды Общества взаимного страхования Лизинговые организации Венчурные фонды


Слайд 16

17 Создание системы кредитования малого бизнеса Многоуровневая и многокомпонентная система кредитования малого и среднего бизнеса включает: Разнообразные финансовые институты - банки, кредитные кооперативы, некоммерческие фонды поддержки (МФО), лизинговые компаниями, венчурные фонды Устойчивый финансовые отношения между различными элементами системы Рациональное и эффективное предоставление, аккумулирование и перераспределение финансовых ресурсов Вовлечение кредитных механизмов в инфраструктуру государственной поддержки малого бизнеса Участие государства в механизмах снижение кредитного риска


Слайд 17

18 Банки развития и их задачи Поддержка малого и среднего бизнеса, поддержка при создании новых предприятий Предоставление венчурного и рискового капитала Развитие жилищного хозяйства Финансирование программ защиты окружающей среды Развитие инфраструктуры Содействие техническому прогрессу и инновациям


Слайд 18

19 Рефинансирование банков развития Государственные банки развития на рынке капитала Банки развития Субъектов Федерации частично на рынке капитала через государственные банки развития через другие банки Гарантийные фонды Гарантия и поручительства от государства и регионов Доход в виде процентов Займы банков развития под льготные проценты


Слайд 19

20 Создание рынка доступного жилья: финансовый аспект Расширение программ ипотечного кредитования (около 30 млрд. рублей в начале 2005 г. и до 300 млрд. рублей к 2010 г.) Активное использование ипотечных ценных бумаг в целях рефинансирования Создание жилищно-накопительных кооперативов и стройсберкасс Внедрение практики долевого строительства


Слайд 20

21 Секьюритизация активов – новая техника финансирования Новые возможности для финансирования и рефинансирования Повышение качества и рейтинга «старших» траншей Снижение стоимости финансирования Повышение ликвидности финансовых требований Управление рисками или передача рисков Улучшение показателей достаточности собственного капитала (для кредитных организаций)


Слайд 21

22 Классическая секьюритизация Оригинатор Активы-поступления СпецЮрЛицо (SPV) Передача активов Оплата активов Выпуск asset-backed securities Инвесторы Права требования по кредитам Дебиторская задолженность Поступления за оказанные услуги


Слайд 22

23 Бюро кредитных историй: понятие В соответствии с законом «О кредитных историях» Бюро кредитных историй – юридическое лицо, зарегистрированное в соответствии с законодательством Российской Федерации, является коммерческой организацией, оказывает на основании закона услуги по формированию, обработке и хранению кредитных историй, а также по предоставлению кредитных отчетов и сопутствующих услуг


Слайд 23

24 Требования к бюро кредитных историй Коммерческая организация Наличие лицензии на осуществление деятельности по технической защите конфиденциальной информации Включение в государственный реестр бюро кредитных историй Структура собственности (не более 50%-ной доли в капитале в собственности одной группы лиц)


Слайд 24

25 Кредитные бюро и банки необходимость накопления «критической массы» кредитных историй отсутствие быстрого эффекта, первые результаты – 3-5 лет расширение поставщиков информации актуальность задачи по формированию «черного списка» неплательщиков


Слайд 25

26 Кредитные бюро и небанковский сектор Телекоммуникационные компании Ритейловые компании и коммерческий кредит Продажи в рассрочку, оказание услуг в кредит Жилищно-коммунальная инфрастуктура


Слайд 26

27 Как привлечь инвестиции Анатолий Геннадьевич Аксаков Комитет Госдумы по кредитным организациям и финансовым рынкам aksakov@duma.gov.ru http://www.aksakov.ru


×

HTML:





Ссылка: